国际动态

1、美国政府债务在2051年将达到GDP两倍

美国国会预算办公室发布“长期预算展望”预计显示，公众持有的联邦政府债务在2021财年底将达到GDP的102%，而在2051财年将增至GDP的202%。国会预算办公室警告说，长期来看，大幅攀升的债务将增加未来借贷成本以及发生财政危机的风险。对于拜登提议的1.9万亿美元经济刺激计划，国会众议院日前已表决通过。目前，参议院两党正在就该方案进行讨论。多位共和党议员认为该方案“过于昂贵”，将加重债务负担。如果该计划得以实施，美国今财年财政赤字将进一步增加。

2、日本政府将一都三县紧急状态延长两周至3月21日

当地时间5日晚，经日本政府对策总部正式决定，由首相菅义伟宣布，将包括东京都、埼玉县、千叶县、神奈川县等在内的一都三县发布的紧急状态，在原定的截止日期3月7日之后，再延长两周至3月21日。本次的紧急事态宣言于1月7日发布，在2月到期日之前决定延长一个月，原定于3月7日截止。此次的延长决定是日本首次二度延长紧急事态宣言。

3、世卫警告巴西疫情或将影响整个拉丁美洲

周五，世界卫生组织总干事谭德塞表示，巴西的新冠病毒感染率在过去六周内总体呈上升趋势，疫情状况十分令人担忧，建议当地政府在大力推广疫苗接种的同时，积极采取公共卫生措施，抑制病毒传播，否则，巴西的疫情将可能影响到整个拉丁美洲甚至拉丁美洲以外的区域。

4、美国2月非农就业人数增加37.9万

美国2月非农就业人数增加37.9万，预估为增加19.5万，前值为增加4.9万。美国2月季调后非农就业人口增加37.9万人，好于市场预期，为去年10月以来最大增幅。

5、美国1月份贸易逆差逼近纪录高位

随着进口飙升至2019年中期以来最高水平，美国1月份贸易逆差扩大至纪录第三高。根据美国商务部周五发布的数据，1月份美国商品和服务贸易逆差从12月的670亿美元增至682亿美元，经济学家预期为675亿美元。

6、欧美达成临时协议：暂停一切波音空客补贴争端而增收的关税

当地时间3月5日，欧盟委员会主席冯德莱恩发表声明称，就波音和空客补贴争端问题，欧盟和美国达成一项为期四个月的临时协议。在协议期间，双方暂停一切由于波音与空客补贴争端而增收的关税。波音和空客的补贴争端由来已久，欧盟和美国双方在16年的时间内不断在世界贸易组织对簿公堂。目前，由于该争端，美国对价值75亿美元的欧盟输美产品增收了关税，欧盟则对40亿美元的美国商品加征了关税。

7、调查：十分之一的美国人预计财务状况永远不会重回疫情前水平

不平等一直是美国疫后复苏的重要特征，最底层人群仍处于失业状态，而顶层人群则财富飙升。这种“K”型复苏已近乎将美国一分为二，最富有的美国人的情况甚至比疫情以前更好，而有数百万美国人仍面临疫情重创。

8、美股周五反转收高 道指实现800点大逆转

美股周五反弹收高，道指实现800点大逆转。积极的经济数据、财政与货币政策支持及疫苗推广加速使美国经济前景更加积极。但美债收益率继续上升，使投资者担心美联储可能被迫收紧宽松货币政策。道指涨572.16点，或1.85%，报31496.30点；纳指涨196.68点，或1.55%，报12920.15点；标普500指数涨73.47点，或1.95%，报3841.94点。 本周道指上涨1.8%，标普500指数上涨0.8%，纳指下跌2.1%。

9、本周美布两大原油涨幅均超7%

原油期货价格周五收高。本周美国WTI原油与伦敦布伦特原油涨幅均超7%，各自收于2019年以来的最高水平。OPEC+决定维持限产措施至4月底，令油价得到支撑。纽约商品交易所4月交割的西德州中质原油（WTI）期货价格上涨2.26美元，涨幅3.5%，收于每桶66.09美元。伦敦洲际交易所5月交割的布伦特原油期货价格上涨2.62美元，涨幅3.9%，收于每桶69.36美元。二者均创2019年5月以来的最高收盘价。

10、周五黄金期货跌破1700美元关口

黄金期货价格周五跌破1700美元关口，并录得连续第三周下跌。好于预期的2月非农就业报告公布后，美元指数一度上涨至3个月新高，美债收益率短暂突破1.6%。纽约商品交易所4月交割的黄金期货价格下跌2.20美元，跌幅0.1%，收于每盎司1698.50美元。5月交割的白银期货价格下跌17美分，跌幅0.7%，收于每盎司25.287美元。

11、大摩：全球经济增长将迎来春天，黄金将再失去其避险需求

摩根士丹利经济学家们表示：“伴随疫情形势的改善，我们预计未来一两个月各地经济将会全面重启，这将有助于推升服务领域、尤其是疫情敏感领域的需求。在美国，这种情形已经开始显现，近几周来相关限制措施的放松正在带来外出用餐和航空旅行人数的增加，以及酒店入住率的提高，而此前1月份的消费者支出已经出现了大幅增长。”随着全球经济复苏，近期收到美国国债收益率压制的黄金将再失去其避险需求。 

12、高盛、摩根大通继续联手唱多油价

因OPEC+4月不增产决议，高盛、摩根大通双双上调油价预期。高盛将布伦特原油价格预期上调5美元/桶，预计二季度布伦特原油价格为75美元/桶，三季度为80美元/桶。摩根大通将布伦特原油预期上调2-3美元/桶，预计2021年布油为67美元，2022年为74美元。

13、机构调查：欧洲央行料加快购债步伐以遏制收益率上行

接受机构调查的大多数经济学家称，欧洲央行将加快紧急资产购买步伐，以防债券收益率上升危害到欧元区的经济增长前景。调查还显示，超过一半的受访经济学家预计，1.85万亿欧元的紧急购债计划在2022年3月到期后还会进一步延长。只有五分之一的受访者预计购债计划的规模会扩大，表明迄今为止的市场走势并未从根本上改变经济前景。

14、股市及外汇行情一览表

国内财经

1、2021经济发展主要预期目标

5日提请十三届全国人大四次会议审议的政府工作报告提出，今年发展的主要预期目标是，国内生产总值增长6%以上；城镇新增就业1100万人以上，城镇调查失业率5.5%左右；居民消费价格涨幅3%左右；进出口量稳质升，国际收支基本平衡；单位国内生产总值能耗降低3%左右；粮食产量保持在1.3万亿斤以上。宏观政策要继续为市场主体纾困，保持必要支持力度，不急转弯，根据形势变化适时调整完善，进一步巩固经济基本盘。拟安排地方政府专项债券3.65万亿元，将2.8万亿元中央财政资金纳入直达机制。

2、李克强：制定2030年前碳排放达峰行动方案

中国国务院总理李克强5日在北京提出，扎实做好碳达峰、碳中和各项工作。制定2030年前碳排放达峰行动方案。李克强提出，扎实做好碳达峰、碳中和各项工作。制定2030年前碳排放达峰行动方案。优化产业结构和能源结构。推动煤炭清洁高效利用，大力发展新能源，在确保安全的前提下积极有序发展核电。扩大环境保护、节能节水等企业所得税优惠目录范围，促进新型节能环保技术、装备和产品研发应用，培育壮大节能环保产业。加快建设全国用能权、碳排放权交易市场，完善能源消费双控制度。实施金融支持绿色低碳发展专项政策，设立碳减排支持工具。

3、规划纲要草案：实行高水平对外开放 开拓合作共赢新局面

（草案）提出，建设更高水平开放型经济新体制。全面提高对外开放水平，推进贸易和投资自由化便利化，持续深化商品和要素流动型开放，稳步拓展规则、规制、管理、标准等制度型开放。加快推进制度型开放，提升对外开放平台功能，优化区域开放布局，健全开放安全保障体系。推动共建“一带一路”高质量发展。

4、规划纲要草案：深入打好污染防治攻坚战 协同推进减污降碳

草案）提出，深入打好污染防治攻坚战，建立健全环境治理体系，推进精准、科学、依法、系统治污，协同推进减污降碳，不断改善空气、水环境质量，有效管控土壤污染风险。深入开展污染防治行动，全面提升环境基础设施水平，严密防控环境风险，积极应对气候变化，健全现代环境治理体系。全面提高资源利用效率，构建资源循环利用体系，大力发展绿色经济，构建绿色发展政策体系。

5、规划纲要草案：完善新型城镇化战略

（草案）提出，加快农业转移人口市民化。深化户籍制度改革。放开放宽除个别超大城市外的落户限制，试行以经常居住地登记户口制度。健全农业转移人口市民化机制。完善城镇化空间布局。发展壮大城市群和都市圈，分类引导大中小城市发展方向和建设重点，形成疏密有致、分工协作、功能完善的城镇化空间格局。推动城市群一体化发展。以促进城市群发展为抓手，加快形成“两横三纵”城镇化战略格局。建设现代化都市圈。依托辐射带动能力较强的中心城市，提高1小时通勤圈协同发展水平，培育发展一批同城化程度高的现代化都市圈。政府投资更多向惠及面广的民生项目倾斜，新开工改造城镇老旧小区5.3万个，提升县城公共服务水平。

6、小规模纳税人增值税起征点从月销售额10万元提高到15万元

市场主体恢复元气、增强活力，需要再帮一把。将小规模纳税人增值税起征点从月销售额10万元提高到15万元。对小微企业和个体工商户年应纳税所得额不到100万元的部分，在现行优惠政策基础上，再减半征收所得税。

7、“不急转弯”内涵丰富 宏观调控政策空间大

3月5日提请十三届全国人大四次会议审议的政府工作报告提出，今年要保持宏观政策连续性稳定性可持续性，促进经济运行在合理区间。在区间调控基础上加强定向调控、相机调控、精准调控。宏观政策要继续为市场主体纾困，保持必要支持力度，不急转弯，根据形势变化适时调整完善，进一步巩固经济基本盘。

8、政府工作报告上消失的“新能源汽车”

3月5日上午，第十三届全国人民代表大会第四次会议在人民大会堂开幕，在大会发布的政府工作报告中，有一点颇令人意外，那就是新能源汽车在连续7年被写入政府工作报告后(其中2017年使用的是“清洁汽车”一词)，今年却首次缺席，此次政府工作报告中未再单独提及新能源汽车。在此前历年的政府工作报告中，“新能源汽车”都被曾多次提及，是汽车行业的年度关键词。

9、下周看点：CPI、M2、新增贷款等数据将公布

根据2021年国家统计局主要统计信息发布日程表，3月10日将公布居民消费价格指数、工业生产者价格指数月度报告。2月M2、新增贷款、社会融资规模等金融数据也将在下周公布。公开市场方面，下周有500亿元逆回购将到期。业内预计3月资金面依旧呈现中性偏宽的整体态势，关注3月普惠金融定向降准的可能性。

10、中汽协：2月汽车行业销量预估完成145.2万辆

 3月5日，由中国汽车工业协会获悉，根据中汽协统计的重点企业旬报情况预估，2021年2月，汽车行业销量预估完成145.2万辆，环比下降42%，同比增长3.7倍。细分车型来看，乘用车销量同比增长3.7倍，商用车销量同比增长2.2倍。

11、2021年长三角铁路建设投资规模超750亿元

从中国铁路上海局集团有限公司建设工作会议上获悉，2021年，长三角铁路建设投资规模超750亿元，计划开通新线里程833公里，开工项目11个、投产重点项目6个。预计“十四五”期间，长三角铁路建设项目投资总规模超过1万亿元，新增营业里程4000公里，其中新增高铁3500公里；管内营业里程将达到1.7万公里，其中高铁达到9500公里。

12、楼市调控趋严 增加租赁住房供给将成重点

3月5日提请十三届全国人大四次会议审议的政府工作报告提出，坚持房子是用来住的、不是用来炒的定位，稳地价、稳房价、稳预期。专家认为，“房住不炒”的定位被再次强调，调控将维持从严态势，楼市将保持平稳发展。通过多种方式增加租赁住房供给将是今年楼市发展的重点。

13、2月广州公寓成交同比大涨超400%

2月是春节假期所在月份，当月广州商用物业整体供求较为淡静，与去年同期对比，写字楼及商铺成交量均明显下降，但公寓成交则有较大幅度的上涨，增幅超过400%。

证券期货

1、市场全天震荡上行 资金弃高就低明显

3月5日，市场全天震荡上行，创业板指一度涨逾1%，个股表现活跃，逾2900股上涨，涨幅超9%个股逾70家，赚钱效应尚可。截至收盘，沪指跌0.04%，报收3502点；深成指跌0.03%，报收14412点；创业板指涨0.70%，报收2871点。北向资金全天小幅净买入5.27亿元。本周北向资金大幅波动，累计净卖出8.36亿元。

2、证监会印发2021年度立法工作计划

证监会：“力争年内出台的重点项目”6件，包括：制定《欺诈发行上市股票责令回购实施办法（试行）》《证券期货行政执法当事人承诺程序规定》；修改《上市公司信息披露管理办法》《上市公司股权激励管理办法》《公司债券发行与交易管理办法》《证券市场资信评级业务管理暂行办法》。

3、节后80%个股上涨

节后贵州茅台、宁德时代等抱团股持续下挫，“以大为美”行情不再，拖累创业板指大跌16%，沪指跌4.1%，但中小市值个股却迎来普涨格局，“以小为美”成市场主基调，与节前市场形成巨大反差。数据显示，节后两市逾3200只个股上涨，下跌个股仅750余只，80%个股处于上涨状态，个股涨跌幅中位数达7.8%。

4、截至2月28日我国证券市场共新增投资者2172.63万个

中国结算：2020年1月1日至2021年2月28日，我国证券市场共新增投资者2172.63万个，全市场投资者数量于2020年7月超过1.7亿个、2021年2月超过1.8亿个。截至2021年2月底，全市场投资者数量为18147.87万个，其中自然人数量占比99.77%，机构投资者数量占比0.23%。

5、A股资金面日报：主力资金撤离有色金属、化工等行业

沪指3月5日下跌0.04%，主力资金全天净流出162.58亿元从行业板块来看，申万所属的28个一级行业，仅有非银金融、食品饮料、家用电器、传媒、商业贸易5个行业板块主力资金呈现净流入，23个行业板块主力资金呈现净流出，其中，有色金属行业板块主力资金净流出最多，净流出金额为52.71亿元；行业板块主力资金净流出居前的还有化工、国防军工、公用事业、钢铁、房地产。

6、下周解禁规模降近九成

数据统计，下周3月8日至12日，沪深两市限售股上市数量共计8.5亿股，以周五收盘价计算，市值约为110.66亿元，分别较本周环比大降88%、89.7%。在全年周解禁规模中，处年内第三低水平。

7、3月货币ETF大增200亿元 渠道开始定制稳健型基金

近期A股市场震荡加剧，权益基金业绩遭遇较大幅度回撤。在此背景下，低风险偏好的资金开始寻求避险，据Wind数据统计，3月的前4个交易日，有超200亿元资金流入货币ETF。稳健投资品种需求攀升，促使互联网平台积极寻找机会，向公募基金发起定制产品邀请。

8、郑商所：调整玻璃期货合约交易保证金标准

郑商所：自2021年3月10日结算时起，玻璃期货合约交易保证金标准调整为7%，涨跌停板幅度调整为6%，其中玻璃期货2105合约交易保证金标准调整为8%。

1、3月5日西本新干线钢材价格指数走势预警报告

本周，春节假期影响消弭，终端需求逐步启动，市场对成交释放较为期待；与此同时，在唐山限产消息的刺激下，资本市场炒作气氛升温，钢厂推高出厂价格，市场报价一度大幅飙涨。不过，随着炒作情绪的消散，叠加需求释放区域分化，贸易商有意高价兑现利润，各地市场价格出现不同幅度的回调，全周走出一波剧烈震荡行情。从近期供应端看，据中钢协数据，2月下旬重点钢企粗钢日均产量再创新高；据市场调研，2月下旬以来短流程钢厂复产加速；后期建材供应量或保持强势。从近期原料走势看，不同品种出现一定分化：铁矿石、废钢相继冲高，而焦炭价格则出现回调，目前总体保持高位，对成材支撑力度犹在。目前，国内建材库存持续上升，贸易商既要面对供应增量的压力，还要顺利消化库存存量，所以拉高价格的“步伐”很难与钢厂一致。剔除市场炒作因素，进入三月中旬后，现货价格波动的空间更多取决于需求释放的力度。

2、中钢协：2021年1月会员企业环保情况

2021年1月，统计的会员生产企业用水总量76.94亿立方米，同比增长8.24%。水重复利用率98.08%，同比提高0.04个百分点。吨钢耗新水2.35立方米/吨，同比下降2.0%。外排废水总量同比减少10.20%，外排废水中化学需氧量、氨氮、挥发酚、总氰化物、悬浮物和石油类排放量同比分别下降7.26%、19.43%、29.01%、32.64%、7.57%和13.08%。

3、方大集团董事长熊建明：对大宗原材料价格进行监管

全国人大代表、方大集团董事长熊建明非常关心近期大宗原材料涨价的情况，建议国家层面对原材料价格进行监管。“玻璃、铝、铜等原材料近期持续涨价，让制造业企业成本压力增大。”熊建明表示，“制造企业的订单都是提前签订的，一旦材料价格突然猛涨，原合同确定的成本无法覆盖涨价，制造业生存压力很大。”熊建明认为，国家应尽快出台大宗原材料的价格监管和价格平衡机制，坚决打击乱涨价行为。

4、柳钢中金高炉预计3月底达到出铁水目标

自2018年柳钢集团成功并购中金公司，通过三年经营，中金公司取得了良好的经营业绩，2021年1月，业绩承诺期顺利过渡，实现了双方的合作共赢。在镍铁冶炼项目顺利出铁投产的基础上，柳钢中金公司还计划在4月份开工建设240万吨清洁环保智能热回收炼焦项目，同时启动70万吨不锈钢冷轧项目，目前计划在3月份进行平土动工。

5、酒钢镀铝锌产品成功出口南美市场

近期，宏兴股份公司碳钢薄板厂销售人员克服不利影响，调整接单策略、深挖市场潜力，加大海外订单收集工作，成功获取南美市场500多吨镀铝锌产品订单，创下近三年镀铝锌产品出口量新高。

6、鞍钢热连轧超高强度钢实现零的突破

新年伊始，鞍钢热轧耐磨钢横切板首次批量进入国内超高强工程机械行业，目前510吨产品已实现销售，陆续发往国内某重点工程机械专用设备制造企业。该产品的成功研发生产，实现了鞍钢热连轧超高强度钢零的突破，填补了鞍钢热轧薄规格耐磨钢产品的空白。

7、方大特钢：2020年净利润21.39亿元

方大特钢披露2020年度业绩快报，报告期内，公司实现营业总收入166.01亿元，同比增长7.88%；实现利润总额30.73亿元，同比增长31.08%；实现归属于上市公司股东的净利润21.39亿元，同比增长25.01%；实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润20.53亿元，同比增长24.93%；基本每股收益0.99元。

8、韶钢松山：与广东粤北钢铁签署合作协议

韶钢松山公告，公司与广东粤北钢铁签署了合作协议，粤北钢铁将承揽公司“韶钢牌”热轧建筑钢材轧制业务，合作协议金额预估每月约3.5亿元。

9、山西焦化：去年净利润为11亿元

山西焦化业绩快报：2020年全年净利润为11亿元，同比增长132.6%。自二季度开始，国内经济运行状况持续好转，下游钢厂陆续开工，焦炭市场好转，公司抢抓市场机遇，全面实施精益化管理，大力释放装置产能，经营业绩较2019年度有较大提升。

10、海螺水泥业绩快报：去年净利润为351.3亿元

海螺水泥业绩快报：2020年全年净利润为351.3亿元，同比增长4.58%。公司水泥和熟料净销量同比实现稳定增长，水泥熟料综合成本及销售费用、管理费用、财务费用同比均有所下降，经营业绩同比保持增长。

11、韩国对涉华不锈钢板卷作出反倾销初裁

2月18日，韩国贸易委员会发布救济调查第23-2020-3号案件第2021-3号决议，对原产于中国大陆、印度尼西亚和中国台湾地区的不锈钢板卷作出反倾销肯定性初裁，初步裁定中国山西太钢不锈钢股份有限公司及其关联企业天津太钢天管不锈钢有限公司和山西太钢不锈钢精密带钢有限公司、Angang Lianzhong Stainless Steel Corporation及中国其他供应商的倾销幅度均为49.04%，但是建议暂不征收临时反倾销税。

12、美国对无缝碳钢和合金钢标准管、管线管和压力管作出反倾销终裁

3月2日，美国商务部宣布对进口自捷克的无缝碳钢和合金钢标准管、管线管和压力管作出反倾销肯定性终裁，裁定捷克生产商或出口商的倾销率为51.07%~51.70%。

13、巴西对印度尼西亚和南非不锈钢冷轧板启动反倾销立案调查

日前，巴西外贸秘书处于《联邦政府公报》发布2021年第15号公告称，应巴西企业AperamInoxAméricadoSulS.A.的申请，对原产于的印度尼西亚和南非的0.35毫米≤厚度≤4.75毫米的不锈钢冷轧板启动反倾销立案调查。

14、澳大利亚统计局：2021年1月铁矿石出口量环比降13%

澳大利亚统计局(ABS)发布最新数据显示，2021年1月份澳大利亚出口总额环比下降9%(30亿澳元)。与去年12月份铁矿石出口强劲相比，1月份澳大利亚铁矿石出口额下降7%(9.63亿澳元)。1月份，澳大利亚铁矿石出口量环比减少约1040万吨，降幅达13%。

15、印度加快开发奥里萨邦矿山以缓解铁矿石短缺问题

印度奥里萨邦的两座新铁矿已经投入生产，以帮助缓解印度的铁矿石短缺问题。在奥里萨邦当局向中央政府提出请求后25天内，Jiling-Langlota铁矿区块和Guali铁矿区块被保留给国有Odisha矿业公司（OMC）。这两座矿山的产能合计150万吨/月，拥有2.75亿吨的储量。

16、波罗的海干散货指数周线上扬

受益于各类船型运价指数的走高，波罗的海干散货指数周五上涨50点，涨幅2.8%，至1829点，为1月21日以来的最高水平，该指数本周上涨约9%。海岬型船运价指数上涨111点或6.6%，至1784点，为2月18日以来的最高水平，该指数本周上涨近24%，海岬型船日均获利上涨920美元，至14794美元。巴拿马型船运价指数上涨29点或1.3%，至2241点，为逾一周以来的最高水平，该指数本周上涨4.7%，巴拿马型船日均获利上涨261美元，至20165美元。超灵便型船运价指数上涨17点至1917点。

17、LME期铜收跌12美元

LME期铜收跌12美元，报8896美元/吨。LME期铝收涨22美元，报2176美元/吨。LME期锌收涨25美元，报2774美元/吨。LME期铅收跌13美元，报2002美元/吨。LME期镍收涨292美元，报16425美元/吨。 LME期锡收涨869美元，报24444美元/吨。

18、内盘期货夜盘化工类集体上涨

周五，螺纹期货夜盘收涨0.66%，热卷收涨0.92%；铁矿石期货收跌0.39%。焦炭夜盘收跌1.35%，焦煤收涨2.98%，动力煤跌1.21%。 橡胶夜盘收涨1.91%；沥青收涨3.82%，纯碱收涨5.04%，燃油收涨6.50%。 豆粕夜盘收涨0.87%，菜粕收涨1.97%，豆一收涨0.32%。郑棉夜盘收跌0.03%。国际铜夜盘收涨0.99%，沪铜收涨1.31%，沪铝收涨0.32%，沪锌收涨1.14%，沪铅收跌1.36%，沪镍收涨1.44%，沪锡收涨1.57%。

19、全球商品价格走势一览表